作者：張俊芳、蘇牧、張明喜、周代數(shù)（中國科學(xué)技術(shù)發(fā)展戰(zhàn)略研究院）

中央金融工作會議提出，金融要為經(jīng)濟(jì)社會發(fā)展提供高質(zhì)量服務(wù)。做好科技金融這篇大文章，是中央作出的戰(zhàn)略部署，是加快建設(shè)金融強(qiáng)國、培育高質(zhì)量發(fā)展新動能的重要舉措。作為促進(jìn)科技型企業(yè)發(fā)展融資鏈條中的一環(huán)，科技擔(dān)保行業(yè)在科技企業(yè)融資方面扮演了重要角色。然而，當(dāng)前我國科技擔(dān)保行業(yè)由于市場關(guān)注度低，發(fā)展呈現(xiàn)萎縮態(tài)勢，尚不能有效滿足科技型中小企業(yè)的融資需求。

我國科技擔(dān)保行業(yè)面臨挑戰(zhàn)

我國科技擔(dān)保實踐起源于上世紀(jì)九十年代，伴隨著擔(dān)保行業(yè)的發(fā)展，大致經(jīng)歷了探索起步階段、快速發(fā)展階段、規(guī)范整頓階段，以及規(guī)范再發(fā)展階段。

1993年12月，首家全國性信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)——中國投融資擔(dān)保有限公司的成立，成為我國擔(dān)保行業(yè)發(fā)展的開端。早期的擔(dān)保機(jī)構(gòu)主要服務(wù)于高新技術(shù)成果轉(zhuǎn)化。經(jīng)過十余年的快速發(fā)展，截至2012年末，全國有各類擔(dān)保機(jī)構(gòu)8000余家。據(jù)科技部專項調(diào)查顯示，專業(yè)的科技擔(dān)保機(jī)構(gòu)大約200家，擔(dān)保科技型中小企業(yè)共18655家，擔(dān)保金額合計883.7億元。2009年2月，國務(wù)院辦公廳發(fā)布《進(jìn)一步明確融資擔(dān)保業(yè)務(wù)監(jiān)管職責(zé)的通知》，標(biāo)志著擔(dān)保行業(yè)密集監(jiān)管的開端。截至2022年末，全國擔(dān)保機(jī)構(gòu)共4367家。其中，國有擔(dān)保機(jī)構(gòu)成為主流，機(jī)構(gòu)數(shù)2569家，占比上升至58.9%；民營及外資控股機(jī)構(gòu)1798家。據(jù)不完全統(tǒng)計，以科技型中小企業(yè)為主要服務(wù)對象的科技擔(dān)保機(jī)構(gòu)已不足百家，不能滿足科技型中小企業(yè)的融資需求。

整體上看，科技擔(dān)保行業(yè)在經(jīng)歷市場規(guī)范整頓后，行業(yè)規(guī)?？s小。特別是民營擔(dān)保機(jī)構(gòu)競爭力下降。目前我國科技擔(dān)保行業(yè)發(fā)展面臨以下問題。

一是尚未形成體系化政策設(shè)計。盡管2009年發(fā)布的《關(guān)于進(jìn)一步加大對科技型中小企業(yè)信貸支持的指導(dǎo)意見》中提出，逐步建立和完善科技型企業(yè)融資擔(dān)保體系，但目前尚未形成體系化政策設(shè)計?？萍紦?dān)保既無明確的概念標(biāo)準(zhǔn)，也無具體的考核和激勵機(jī)制，缺乏相應(yīng)的監(jiān)管部門和政策文件。政府性融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)主要以“支小支農(nóng)”為考核和激勵目標(biāo)，尚未將服務(wù)科技型中小企業(yè)作為主要考核指標(biāo)。

二是缺乏穩(wěn)定的政府補(bǔ)償機(jī)制。從國際經(jīng)驗看，政府性融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)發(fā)揮著“準(zhǔn)公共”財政的功能，需要穩(wěn)定的政府補(bǔ)償機(jī)制。盡管我國從中央到地方，對政策性擔(dān)保機(jī)構(gòu)給予了多種類型的財政補(bǔ)貼，但這些優(yōu)惠來自不同的政府部門，尚未形成制度化的政府補(bǔ)償和激勵機(jī)制，政策導(dǎo)向與激勵作用非常有限。

三是行業(yè)整體資信水平相對較低，風(fēng)險分擔(dān)機(jī)制尚不健全。從國際經(jīng)驗來看，政府、再擔(dān)保機(jī)構(gòu)、擔(dān)保機(jī)構(gòu)與銀行間合理分散了貸款風(fēng)險。但目前，我國全國性信用擔(dān)保風(fēng)險分擔(dān)體系建設(shè)尚不完善，擔(dān)保行業(yè)整體資信水平相對較低，擔(dān)保機(jī)構(gòu)體量偏小，與銀行議價能力較弱，在部分金融發(fā)達(dá)地區(qū)，銀行和擔(dān)保機(jī)構(gòu)間的業(yè)務(wù)競爭大于合作，嚴(yán)重制約了擔(dān)保機(jī)構(gòu)的發(fā)展和擔(dān)保業(yè)務(wù)的開展。

四是國有擔(dān)保機(jī)構(gòu)面臨考核監(jiān)管困境，民營機(jī)構(gòu)發(fā)展模式與定位不清。目前政策性科技擔(dān)保機(jī)構(gòu)主要為國有企業(yè)，按照國有資本盈利性指標(biāo)進(jìn)行考核，導(dǎo)致科技擔(dān)保機(jī)構(gòu)難以進(jìn)行金融產(chǎn)品創(chuàng)新，在支持科技型中小企業(yè)時也往往比較保守。而市場化擔(dān)保機(jī)構(gòu)面臨著與更低費率的政府性擔(dān)保機(jī)構(gòu)的競爭，不得不尋求差異化競爭策略與金融產(chǎn)品創(chuàng)新。但大量民營機(jī)構(gòu)由于規(guī)模偏小、產(chǎn)品結(jié)構(gòu)單一，發(fā)展模式不清，逐漸被市場淘汰。

五是科技擔(dān)保專業(yè)化人才相對缺乏，相關(guān)配套機(jī)制建設(shè)有待完善。以科技型中小企業(yè)為服務(wù)對象的科技擔(dān)保機(jī)構(gòu)，對人才的專業(yè)性業(yè)務(wù)能力要求往往更高，通常需要既懂科技又懂金融的復(fù)合型人才。而科技擔(dān)保行業(yè)普遍面臨收益偏低、市場萎縮等問題，難以吸引相關(guān)人才。此外，相關(guān)配套數(shù)據(jù)與信用平臺尚不健全，針對專利技術(shù)的技術(shù)交易市場發(fā)育不完善，進(jìn)一步加劇了業(yè)務(wù)難度。

五方面入手促進(jìn)科技擔(dān)保行業(yè)發(fā)展

促進(jìn)科技擔(dān)保行業(yè)發(fā)展是系統(tǒng)工程，建議從以下五方面發(fā)力。

一是加強(qiáng)頂層設(shè)計，建立和完善全國科技型企業(yè)融資擔(dān)保體系。鼓勵各地成立專業(yè)化科技擔(dān)保專營機(jī)構(gòu)，明確科技擔(dān)保機(jī)構(gòu)的監(jiān)管部門。加快完善政府性擔(dān)保機(jī)構(gòu)的三級融資擔(dān)保構(gòu)架體系，將科技型中小企業(yè)擔(dān)保目標(biāo)納入國家融資擔(dān)?；鸷褪〖壴贀?dān)保機(jī)構(gòu)考核范疇，加大為科技企業(yè)融資擔(dān)保業(yè)務(wù)提供再擔(dān)保力度，形成“支農(nóng)支小支科”的政策性導(dǎo)向。鼓勵市場化擔(dān)保機(jī)構(gòu)與政府性擔(dān)保機(jī)構(gòu)形成錯位發(fā)展、互為補(bǔ)充的市場格局。

二是形成穩(wěn)定持續(xù)的政府支持體系，支持科技擔(dān)保機(jī)構(gòu)做大做強(qiáng)。支持各地為符合條件的政府性融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)進(jìn)一步充實資本金，通過財政撥款、企業(yè)捐贈等方式，拓展擔(dān)保資金多元化補(bǔ)充渠道。建立專項補(bǔ)償基金，形成對政府性擔(dān)保機(jī)構(gòu)穩(wěn)定的財政補(bǔ)貼制度。針對市場化科技型擔(dān)保機(jī)構(gòu)的服務(wù)范圍和數(shù)量，建立專項財政補(bǔ)貼獎勵制度，提高擔(dān)保機(jī)構(gòu)的抗風(fēng)險能力和服務(wù)能力。鼓勵科技擔(dān)保機(jī)構(gòu)走集團(tuán)化發(fā)展道路，提供多樣化鏈?zhǔn)饺谫Y服務(wù)，做強(qiáng)做優(yōu)。

三是完善風(fēng)險分擔(dān)機(jī)制，提升科技擔(dān)保行業(yè)競爭力。加強(qiáng)擔(dān)保行業(yè)與銀行、天使母基金以及券商等機(jī)構(gòu)的合作，完善信貸風(fēng)險分擔(dān)機(jī)制，引導(dǎo)再擔(dān)保機(jī)構(gòu)加大分險力度。對擔(dān)保機(jī)構(gòu)擔(dān)保賠償準(zhǔn)備金的計提方式予以調(diào)整，允許根據(jù)風(fēng)險分級進(jìn)行差異化計提。持續(xù)優(yōu)化擔(dān)保、風(fēng)險補(bǔ)償流程。減免擔(dān)保機(jī)構(gòu)的營業(yè)稅、所得稅等，降低擔(dān)保機(jī)構(gòu)運營成本，提高其服務(wù)科技創(chuàng)新的能力和意愿。

四是根據(jù)科技企業(yè)特點，探索完善政府性融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)績效評價體系與容錯機(jī)制。探索建立適應(yīng)科創(chuàng)企業(yè)融資特點的管理模式及相應(yīng)監(jiān)管考核方式，明確擔(dān)保機(jī)構(gòu)在支持科技創(chuàng)新發(fā)展中的作用。按照科技擔(dān)保行業(yè)特點，調(diào)整政策性擔(dān)保機(jī)構(gòu)的考核指標(biāo)，將完成政策導(dǎo)向性工作等指標(biāo)納入考核體系。適當(dāng)放寬對融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)的盈利考核要求，提高擔(dān)保機(jī)構(gòu)代償容忍度，鼓勵其向科技型企業(yè)進(jìn)行擔(dān)保。

五是推進(jìn)數(shù)字化轉(zhuǎn)型，加強(qiáng)科技擔(dān)保相關(guān)配套服務(wù)體系建設(shè)。加強(qiáng)科技擔(dān)保機(jī)構(gòu)人才梯隊建設(shè)與培養(yǎng)。深入推動擔(dān)保行業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型，提高業(yè)務(wù)處理效率和風(fēng)險管理水平。建立科技型企業(yè)信用評價機(jī)制，加快科技型企業(yè)融資信用信息數(shù)據(jù)庫建設(shè)，完善科技型企業(yè)征信系統(tǒng)。加強(qiáng)對科技擔(dān)保機(jī)構(gòu)的統(tǒng)計與認(rèn)定工作。